אני רוצה לספר לך על אחד המחקרים המרתקים ביותר בעולם הפיננסי – מחקר טריניטי.
תכינו עט או עיפרון או אפליקציית רישום, אנחנו הולכים לדבר על כמה דברים שיכולים לשנות את האופן שבו אתם חושבים על חיסכון לפרישה.
מה זה בעצם מחקר טריניטי?
הוא נערך ב-1998 על ידי 3 פרופסורים מאוניברסיטת טריניטי (לא, לא זו מהסרט מטריקס 😁),
החוקרים, פיליפ ל. קולי, קארל מ. האבארד, ודניאל ט.
וולז, בדקו את שיעורי ההצלחה של תיקי השקעות שונים בתקופות שונות ובקצבות משיכה שונות,
כדי לברר איך אפשר לשרוד פיננסית את השנים שלאחר הפרישה.
בואו נדבר על הנתונים שהם בדקו: חמישה תיקי השקעות שונים, מ-100% מניות ועד ל-100% אג"ח, וארבע תקופות שונות – 15, 20, 25, ו-30 שנה.
כל זה כדי לבדוק קצבי משיכה חודשיים בשווי החל מ-3% ועד 12% מהתיק, כקצבה ראשונה ולאחר מכן משיחה חודשית באותו שווי כספי.
זאת אומרת אם משכנו בחודש הראשון 10,000 ש"ח זהו הסכום שנמשוך בכל חודש בעתיד.
ואיך הוגדרה ההצלחה? לסיים עם יותר מאפס שקלים בתיק (כן, גם שקל אחד נחשב להצלחה, אבל אם זה כל שנשאר לך,
כדאי לחשוב על תוכנית ב' לפרישה).
אחרי שהבנו את הבסיס, בואו נצלול לתוצאות של מחקר טריניטי. תחזיקו חזק, כי זה החלק שבו נכנסים לפרטים המעניינים (ואולי גם קצת מבלבלים)!
- כלל ה-4%: זה לא סתם מספר שמישהו המציא. הכלל נולד מתוצאות המחקר שהראו שתיק עם משיכה של 4% כל שנה יכול לשרוד בהצלחה 30 שנה ב-95% מהמקרים.
זה לא אומר שאתם צריכים להסתמך על זה כראה וקדש, אבל זוהי נקודת פתיחה טובה לתכנון. - הצרכים שלך נגד השוק: ככל שאתה מושך יותר כסף, כך גדל הסיכון שלא יישאר לך מספיק לשנות הפנסיה.
אז אם אתה חושב לעצמך "מצוין, אני פורש עם 2 מיליון שקלים, אני יכול למשוך 180,000 שקלים בשנה",
תחשוב שוב. קצב משיכה גבוה יותר = הסיכויים שתסיים עם נפילה פיננסית גדלים. - מניות ואג"ח, זה כל ההבדל: תיק השקעות עם אחוז אחזקה גבוהה של מניות הראה שיעורי הצלחה גבוהים יותר.
אבל, לא כולם רוצים לחיות על הקצה, נכון? אז אג"ח יכולים להיות המרכיב המרגיע בתיק שלך.
לאחר שראינו מה המחקר מלמד, בואו נדבר על איך אפשר להשתמש בו בחיים האמיתיים;
האם זה כלי בתכנון פרישה? תחשבו על כלל ה-4%: זו נקודת פתיחה טובה. אבל זכרו, זה לא חוק הטבע.
תצטרכו להתאים את זה לסיטואציה הפיננסית ולצרכים האישיים שלכם.
מניות לעומת אג"ח: לא כולם אוהבים סיכון. אם אתם רוצים להיות יותר רגועים, אג"ח יכול להיות פתרון. אבל, זיכרו שמניות הן המפתח העיקרי לצמיחה ארוכת טווח.
תכנון לטווח ארוך: אם אתם חושבים על פרישה מוקדמת, זכרו שהמחקר נערך על פני תקופה של עד 30 שנה.
אז אם אתה רוצים לנוח כבר בגיל 40, תצטרכו לחשב מחדש את המספרים.
התאמה אישית; זכרו שהמציאות הפיננסית של כל אחד מאיתנו שונה. ולכן תצטרכו להתאים את התובנות שנלמדו כאן למצבכם האישי.
סיימנו להכיר את נבכי מחקר טריניטי, ואני מקווה שלקחתם ממנו, ולו דבר אחד, לארגז הכלים הפיננסי שלכם.
יש לכם עוד שאלה על טריניטי? אתם יכולים לשלוח אותה ישר למייל האישי שלי – yariv@barkaicapital.co.il
